Aave paso a paso: pide USDC prestado contra bitcoin envuelto
Recorrido por Aave v3: envuelve BTC, conecta tu billetera, deposita garantía, pide USDC, vigila el factor de salud, paga y retira.
Avanzado
Aave es un protocolo de préstamos: un software en Ethereum y otras redes que te permite depositar un activo como garantía y pedir otro prestado. Nadie te aprueba y nadie guarda tus claves. Esta guía recorre cómo pedir prestado USDC, un token en dólares, contra bitcoin envuelto en Aave v3.
Atención: Pedir prestado contra bitcoin puede hacerte perder la garantía. En Aave la liquidación es automática y llega sin aviso. Envolver bitcoin suma sus propios riesgos. Esta guía es educación, no asesoría. Empieza con un monto que podrías permitirte perder mientras aprendes.
Primero: qué es el bitcoin envuelto
Aave no funciona en la red Bitcoin, así que no puede guardar BTC nativo. Acepta bitcoin envuelto (wrapped): tokens como WBTC o cbBTC que viven en Ethereum o en una red de segunda capa. Cada token lo emite una empresa que guarda BTC real para respaldarlo, uno a uno.
Es un paso aparte. Conviertes BTC nativo en el token envuelto, normalmente depositando BTC en un exchange y retirando WBTC o cbBTC a tu billetera de Ethereum, en la red que piensas usar.
Tiene un costo. Se aplican comisiones del exchange, de retiro y de red, a la ida y a la vuelta.
Tiene su propio riesgo. Un token envuelto es un derecho sobre BTC que guarda el emisor. Si el emisor quiebra o congela los canjes, el token puede valer menos que el bitcoin que lo respalda.
Lo que necesitas
Una billetera de Ethereum cuyas claves tengas tú. Una billetera de hardware es la opción más segura.
Bitcoin envuelto (WBTC o cbBTC) en esa billetera.
Un poco del activo propio de la red para pagar las comisiones de las transacciones: ETH en Ethereum y en la mayoría de las redes de segunda capa.
Deposita la garantía y pide prestado
Escribe tú mismo app.aave.com en el navegador y guárdalo en favoritos: app.aave.com. Existen copias falsas del sitio, y los anuncios suelen llevar a ellas.
Haz clic en Connect wallet y elige tu billetera. Conectar solo muestra tu dirección. No mueve nada.
Elige el mercado en la parte superior de la página: la misma red donde está tu bitcoin envuelto.
En Assets to supply, busca WBTC o cbBTC y haz clic en Supply. Ingresa el monto.
La primera vez, aprueba el token en tu billetera y luego confirma el depósito. Son dos firmas, y cada una paga comisión de red.
En Your supplies, revisa que el activo esté activado como collateral (garantía). Si el interruptor está apagado, no puede respaldar un préstamo.
En Assets to borrow, busca USDC y haz clic en Borrow. Ingresa el monto. Antes de confirmar, la app muestra cuál será tu factor de salud (health factor) después del préstamo.
Pide bastante menos que el máximo que ofrece la app. El máximo casi no deja margen para una caída del precio.
Confirma en tu billetera. Los USDC llegan a tu dirección.
El factor de salud
El factor de salud es un solo número que dice qué tan segura está la posición. Compara el valor de tu garantía, ajustado por un límite que Aave fija para ese activo, con lo que debes. Más alto es más seguro. Por debajo de 1, la posición puede ser liquidada: cualquiera puede pagar parte o toda tu deuda y quedarse a cambio con tu garantía, más una penalidad. Ocurre en segundos y no hay apelación.
El factor de salud baja cuando baja el precio de bitcoin, y también se desliza lentamente a medida que el interés se suma a tu deuda. La tasa de interés en Aave es variable y puede cambiar todos los días. Consulta Factor de salud y liquidación para saber cómo leerlo y cuánto margen dejar.
Paga
Ten USDC en tu billetera: el monto que pediste más el interés sumado desde entonces.
En Your borrows, haz clic en Repay junto a USDC.
Ingresa un monto, o elige el máximo para cerrar el préstamo. Puedes pagar cualquier parte en cualquier momento.
Aprueba y confirma en tu billetera. El factor de salud sube de inmediato.
Retira tu garantía
En Your supplies, haz clic en Withdraw junto a tu bitcoin envuelto.
Con el préstamo pagado por completo, puedes retirar todo. Con un préstamo todavía abierto, la app solo te deja retirar lo que mantiene el factor de salud por encima de 1.
Confirma en tu billetera. El bitcoin envuelto vuelve a tu dirección.
Para volver a BTC nativo, haz el paso de envoltura al revés, por ejemplo en el exchange que usaste. Se aplican comisiones otra vez.
Qué puede salir mal
Una liquidación, si el precio cae y no sumas garantía ni pagas a tiempo.
Un sitio falso o una firma equivocada. Lee lo que tu billetera te pide firmar. Nunca ingreses una frase de recuperación en ningún sitio.
Una falla en el software de Aave, del token envuelto o de la red.
Una red o una dirección equivocada. Los tokens enviados al lugar equivocado normalmente se pierden.
Bueno saberlo: La página Borrow del portal ofrece los mismos pasos de depositar, pedir prestado y pagar, con tu propia billetera firmando cada acción, cuando la función está activada para tu cuenta. Firsthand Bitcoin nunca tiene tus claves ni tu garantía.